«Финам» запустил опционы на фонды, инвестирующие в Dogeсoin и Toncoin

«Финам» запустил опционы, базовыми активами для которых стали паи фондов, инвестирующих в такие криптовалюты, как Dogeсoin, Ripple, Toncoin, Tron, USD Coin, Litecoin, Sui. Новые производные инструменты торгуются в беспоставочном режиме, ценовая динамика деривативов привязана к стоимости криптовалюты. Сделки с инструментами доступны для российских квалифицированных инвесторов.

Как отметили в компании, инфраструктурные и технологические риски для инвесторов при сделках с новыми инструментами сведены к минимуму, так как все операции совершаются в российском правовом поле.

Доходности новых инструментов привязаны к стоимости криптовалют как базового актива. С изменением стоимости базового актива — криптовалюты — будет меняться и доходность нового инструмента.

«Российские инвесторы все чаще рассматривают криптовалюты как элемент диверсификации своего портфеля, этот актив открывает возможность для применения самых разнообразных стратегий. Кроме того, контракты на криптовалюты можно включать в портфель не только в качестве инструмента для получения прибыли от роста базового актива, но и в качестве инструмента хеджирования валютных рисков, связанных с обесценением рубля», — отметил заместитель генерального директора по брокерскому бизнесу ФГ «Финам» Дмитрий Леснов.

Dogeсoin — один из самых известных мемкоинов. Миллиардер Илон Маск заявлял, что Dogeсoin — его любимая криптовалюта. Он также неоднократно упоминал монету в своих соцсетях, после чего ее стоимость сильно возрастала. Кроме того, название Департамента эффективности государственного управления, который Илон Маск создал и возглавлял, был назван с отсылкой на название мемкоина — D.O.G.E. (Department Of Government Efficiency).
Toncoin — нативный токен блокчейна TON (The Open Network), который изначально разрабатывался командой Telegram. Формально монета независима от мессенджера, однако ассоциируется с Telegram и его основателем Павлом Дуровым. Telegram отказался от участия в проекте из-за давления регуляторов США, но развитие сети продолжилось усилиями независимого сообщества. В начале 2025 года представители Telegram и разработчики TON договорились о внедрении Toncoin как способа оплаты Telegram Stars, Telegram Premium, Telegram Ads и Telegram Gateway.
Ripple — криптовалюта одноименной платформы для платежных систем.
Tron — нативная криптовалюта блокчейна TRON.
USD Coin (USDC) — стейблкоин, привязан к доллару и может быть обменен на доллары в соотношении 1:1.
Litecoin — одноранговая (P2P — peer-to-peer) криптовалюта, которая позволяет переводить средства с минимальными комиссиями.
Sui — нативная монета блокчейна Sui, работающего на алгоритме Proof-of-Stake (PoS). Эта сеть отличается высокой производительностью, ее ключевая особенность — возможность проведения параллельных транзакций.

В ближайшее время «Финам» намерен расширить линейку инструментов с привязкой к криптовалютам, добавив производные инструменты на другие популярные криптовалюты, в том числе на биткоин, эфир и Shiba Inu, рассказали «РБК Инвестициям» в компании.

Российские брокеры и УК, после того как ЦБ разрешил профучастникам предлагать квалинвесторам производные финансовые инструменты с привязкой к криптовалютам, сообщили о запуске подобных инструментов.

4 июня на Мосбирже были запущены торги фьючерсом на акции ETF-фонда iShares Bitcoin Trust от BlackRock, который отслеживает динамику цены биткоина. Фьючерс стал первым криптоинструментом на российском рынке.

Криптоинструменты, которые уже запустили или анонсировали брокеры и УК

«Сбер»: структурные облигации, доходность которых зависит от цены биткоина, внебиржа.
«Цифра брокер»: запустил расчетные форвардные контракты, привязанные к стоимости акций фондов iShares Bitcoin Trust ETF и iShares Ethereum Trust ETF, а также акций криптовалютной биржи Coinbase.
УК «Альфа-Капитал»: структурные облигации, привязанные к криптовалюте в рамках одной из стратегий ДУ.
Т-банк: ЦФА на биткоин.
«Финам»: сообщал о планах выпустить структурные облигации с привязкой к криптовалютам, арбитражную стратегию, фонд на майнинг и стратегию доверительного управления (ДУ).
«БКС Мир инвестиций»: стратегия автоследования с ИИ для управления криптовалютными активами, доступ к CFD-контрактам на акции иностранных компаний, связанных с криптой.
«Цифра брокер»: форвардные контракты на ETF на основные криптовалюты, такие как биткоин и эфир.

В марте топ-менеджеры и управляющие рассказывали «РБК Инвестициям» о том, что они готовятся добавлять для клиентов криптоинструменты, как только для этого появятся законные основания. В том числе компании сообщали, что обсуждают с партнерами в России и за рубежом технические возможности для работы с криптоактивами.