Что такое ETF и насколько выгодны инвестиции в российские фонды?

Накопление и приумножение личного капитала можно считать основой финансовой грамотности. Жизнь на проценты от накоплений — это мечта многих, которую вполне реально осуществить при сегодняшних возможностях.

Среди популярных на сегодняшний день способов получения пассивного заработка от капиталовложения стоит выделить:

• криптовалюты;
• банковские депозиты;
• недвижимость;
• финансовые рынки.

Криптовалюты пока рано рассматривать в качестве объекта для долгосрочных инвестиций. Отсутствие регуляции и децентрализация торговых площадок делают этот инструмент непредсказуемым.

Банковские депозиты в лучшем случае позволят уберечь накопленные средства от инфляции. Средняя процентная ставка в российских банках на вклады в рублях составляет 7%-8% годовых. Темп инфляции примерно идентичен.

Недвижимость также не совсем рентабельна. В среднем окупаемость объекта недвижимого имущества при сдаче собственности в аренду варьируется в диапазоне от 1% до 1,5% в месяц или от 10% до 15% годовых. При этом инвестиции в недвижимость предполагают наличие существенного капитала. Даже если рассматривать долевую собственность, сумма вклада составит от 500 тысяч рублей.

Финансовые рынки являются наиболее перспективным объектом для долгосрочных инвестиций. Среди них стоит обратить внимание на фондовый. Этот выбор можно объяснить относительно низким риском. Также фондовые активы более поддаются фундаментальному или техническому анализу, если сравнивать их с валютными парами Форекс. Правильное составление инвестиционного портфеля для диверсификации рисков позволит существенно приумножить вложения в долгосрочной перспективе. Начинающим инвесторам и сторонникам пассивного заработка рекомендуется обратить внимание на так называемые ETF. Для понимания перспектив инвестирования следует рассмотреть этот финансовый инструмент и его возможности более подробно.

Что представляет собой ETF?

Аббревиатура ETF расшифровывается как Exchange Traded Funds — акции фондов, которые торгуются на биржевых площадках. Это не инструмент для виртуальных инвестиций. ETF привязан к набору ценных бумаг. Как правило, в состав портфеля входят акции компаний с высокой капитализацией для максимального снижения риска. Также в составе ETF могут фигурировать государственные облигации.

Почему стоит инвестировать в ETF?

Чтобы полноценно ответить на этот вопрос, важно разобраться в специфике торговли на фондовом рынке и рассчитать потенциальную доходность от подобной деятельности. Сразу стоит сказать, что для начала торговли на российских фондовых площадках через отечественных брокеров достаточным капиталом будет 30 тысяч рублей. Кредитное плечо использовать не рекомендуется. В отличие от валютного рынка Форекс фондовые брокеры взимают за это дополнительную комиссию в размере от 7% до 15% годовых. Наиболее популярной стратегией заработка на акциях является «купить и держать». Такой подход предполагает распределение стартового капитала между акциями крупных компаний и получение дохода от роста стоимости бумаг в долгосрочной перспективе. Также инвестор может рассчитывать на дополнительную прибыль в виде дивидендов.

У стратегии «купить и держать» есть много сторонников и противников. В числе последних трейдеры, которые предпочитают агрессивную торговлю внутри дня, посредством чего возможно больше заработать. Но так ли это? Средняя дневная волатильность на Московской бирже варьируется в диапазоне от 0,5% до 2%. При использовании методов технического анализа без кредитного плеча в день возможно зарабатывать в среднем 0,5% или 10% в месяц. Этот результат можно смело разделить на 2, учитывая убыточные ордера, в результате чего получится 5% в месяц или 60% годовых. При использовании реинвестирования этот показатель возможно увеличить до 100% годовых за счет объема.

Однако это все теория. Как показывает практика, такого результата не удается добиться в долгосрочной перспективе. Это возможно при высокой волатильности, что бывает крайне редко. Если в течение года удалось добиться доходности в 100% от вложенных средств, то это, вероятнее всего, результат везения. Для сравнения стоит отметить, что сам Уоррен Баффет, которого принято считать пророком фондового рынка, показывал стабильную доходность в размере 22%-25% годовых, что принято считать отличным результатом.

Теперь важно оценить зависимость уровня дохода от частоты совершения торговых операций. Известно, что торговая стратегия каждого трейдера индивидуальна. Каждый применяет определенные аналитические инструменты и временные интервалы ценовых графиков. Некоторые предпочитают работать с недельными и дневными, для среднесрочной торговли используют анализ изменения цены актива на графиках Н4, а для краткосрочной торговли — Н1, М30, М15 и даже М1. На основании этого журналом Forbes было проведено статистическое исследование, целью которого было выявить процент успешных инвесторов в зависимости от срока торговых операций вне зависимости от размера капитала, страны проживания и прочих не торговых факторов. Данное исследование охватывало значительный период в 20 лет. С результатами предлагается ознакомиться посредством представленной таблицы:

Выходит, что аналитика ценовых графиков с долгосрочным периодом позволит в 5-20 раз повысить шансы инвестора на получение прибыли в долгосрочной перспективе. Также важно обратить внимание, что при таком торговом подходе существенно снижаются комиссии, которые потребуется платить брокеру при открытии сделок.

Относительно высокую предсказуемость долгосрочных ценовых графиков можно объяснить отсутствием рыночного шума. Это относится не только к фондовым активам, но и к валютным парам. Долгосрочную тенденцию изменения цены предугадать значительно проще посредством как технических, так и фундаментальных факторов.

Индексная стратегия с применением ETF

Существуют любопытные статистические данные, в соответствии с которыми доходность 95% инвесторов ниже роста рынка в целом за аналогичный период. Это говорит о том, что инвестиции в отдельные акции проигрывают вложениям в индексы. По статистике только 5% частных трейдеров зарабатывают больше роста рынка. К сожалению, попасть в их число довольно не просто, а если говорить о начинающих инвесторах, то это скорее и вовсе невозможно. Поэтому, чтобы обеспечить стабильную прибыль, которая бы соответствовала росту рынка, следует вкладываться в ETF, состав которых полностью соответствует составу биржевого индекса.

Сегодня существует множество ETF, состав которых дублирует состав биржевых индексов, однако на Московской бирже торгуется лишь один, график которого на 100% соответствует движениям индекса РТС — FXRL. В состав портфеля входят акции крупнейших российских компаний и корпораций. Логика инвестиций довольно проста: зачем покупать отдельные элементы рынка, если можно купить весь рынок сразу? Если вложить капитал в акции ETF FXRL, то по факту средства инвестора в равной степени будут распределены между 50 корпорациями, которые принято называть «голубыми фишками».

Сколько можно заработать

Поскольку TF FXRL полностью соответствует биржевому индексу РТС, то при расчете ожидаемой доходности следует рассмотреть динамику изменения стоимости индекса за последние 20 лет и изучить прогнозы ведущих аналитических агентств касательно перспектив развития российского фондового рынка.

Итак, за последние 20 лет фондовый рынок России вырос в 20 раз, что указывает на среднюю ежегодную доходность в размере 23%, однако на подобный результат рассчитывать не стоит, поскольку в период с 1995 по 2000 год в стране наблюдалась сильная инфляция. Учитывая это, можно сделать вывод о средней доходности за последние 20 лет на уровне 15% годовых.

Ведущие международные аналитические агентства предрекают на основании упомянутых ранее данных развитие российского фондового рынка на уровне 15%-18% в год. Это вполне соответствует действительности, поскольку ценные бумаги отечественных компаний являются самыми дешевыми и, мягко говоря, недооцененными на мировой арене, что гарантирует привлечение иностранного капитала и интенсивное развитие фондового рынка России в будущем.

Для некоторых инвесторов ставка в 15% годовых может показаться неубедительной, поскольку это всего на 5% больше среднего дохода по банковскому вкладу. Однако стоит обратить внимание на конкретные цифры:

Если инвестировать в банковский депозит по 100 тысяч рублей в год под 10%, то через 20 лет получится сумма в 6.3 млн рублей. Если увеличить процентную ставку до 15%, то через этот же период стоимость портфеля составит 12 млн рублей, что практически в 2 раза выше банковского вклада. Это оправдывает целесообразность инвестирования в ETF в долгосрочной перспективе.

Преимущества инвестирования в ETF FXRL

По сравнению с краткосрочной торговлей внутри дня, инвестиции в ETF FXRL обладают рядом преимуществ:

• Минимизация торговых рисков посредством диверсификации самого финансового инструмента.
• Незначительные комиссии брокеру.
• Пассивный заработок.

Если сравнивать вложения в ETF FXRL с банковским депозитом или инвестициями в недвижимость, то важно обратить внимание на уровень потенциального заработка от вложений в фондовый рынок, который значительно выше традиционных объектов вложений.

Выводы

Подводя итоги всего выше сказанного, стоит обратить внимание на следующее:

1. При работе с краткосрочными временными интервалами графиков практически невозможно добиться стабильной прибыли в силу относительно высокой волатильности. В зависимости от тактики торговли и опыта самого трейдера результат может быть выражен либо в 100% прибыли, либо в полной потере вложенного депозита.
2. Инвестиции в ETF, которые отображают динамику развития фондового рынка в целом, возможно добиться доходности, соответствующей росту фондового рынка в целом.
3. Для получения стабильной прибыли, соответствующей развитию рынка, важно отказаться от краткосрочной торговли на финансовых рынках и сосредоточиться на долгосрочных инвестициях. Также важно инвестировать не в отдельные акции конкретных компаний, а в весь рынок в целом. Для реализации этих целей прекрасно подходят вложения в ETF, состав которых дублирует состав биржевого индекса. На Московской бирже таким инструментом является ETF FXRL, в который входят акции индекса РТС.

Резюмируя все ранее упомянутое можно сделать вывод о том, что ETF FXRL является надежным инвестиционным инструментом в долгосрочной перспективе. Купить активы данного ETF возможно через торговую платформу, доступ к которой предоставляет практически каждый фондовый брокер. Для покупки активов достаточно просто выбрать брокерскую компанию, пройти регистрацию и пополнить торговый счет. Далее в списке доступных финансовых инструментов следует выбрать FXRL и приобрести активы на желаемую сумму. На сегодняшний день стоимость данного ETF варьируется в диапазоне от 17 тысяч до 18 тысяч рублей. Важно отметить, что это значительно дешевле зарубежных ETF, при этом потенциал роста гораздо выше.

Посредством долгосрочных инвестиций в ETF FXRL возможно существенно увеличить капитал при незначительных рисках. Доходность существенно выше по сравнению с вкладами в недвижимость или в банковские депозиты.

Обратите внимание! Представленная информация является исключительно ознакомительной и не является руководством к конкретным действиям. Ответственность за результат торговых операций на фондовом рынке лежит на инвесторе.

Скок Григорий, трейдер

Материал по теме:

• Сбербанк запускает первый российский ETF. Что это такое и как на этом заработать?
• Стоит ли вкладываться в ETF Сбербанка?