Чтобы добиться успеха в инвестициях, нужно заранее разработать стратегию с учетом своих целей, задач и отношения к риску. Однако инвестор может воспользоваться готовой стратегией, которая была проверена временем и нашла подтверждение своей эффективности.
Что такое стратегии инвестирования
Инвестиционная стратегия — понятие довольно широкое. Оно подразумевает создание системы, согласно которой инвестор совершает операции с ценными бумагами. Кроме того, при разработке учитываются оптимальные сроки реализации, финансовые возможности и личные особенности того, кто ей будет пользоваться. При составлении стратегии нужно учитывать также, на каком рынке или рынках она будет применяться, какие активы и в каких объемах будут выбраны, по каким принципам инвестор будет управлять портфелем.
В зависимости от критериев инвестстратегии делят на следующие виды:
- по горизонту инвестирования — кратко-, средне- и долгосрочные;
- по соотношению «доходность / риск» — агрессивные, умеренные и консервативные;
- по способу управления — стратегии доверительного управления и для самостоятельной работы на рынке;
- по активности инвестора — для активного и пассивного управления.
Наиболее известные стратегии инвестирования
Готовые стратегии подойдут как новичкам, так и опытным инвесторам, которые хотят изменить срок вложений или добиться большей эффективности. Однако при выборе стоит учитывать, что для реализации одних стратегий нужен серьезный стартовый капитал, а другие уже устарели. Рассмотрим наиболее популярные из них, которые не утратили актуальности.
Стратегия «Купи и держи»
Эту стратегию считают одной из самых простых на рынке. Выбравшему ее инвестору нужно лишь приобрести активы и хранить их в портфеле в течение всего запланированного срока. Тому, кто ее выберет, не нужно постоянно совершать сделки, следить за ситуацией на рынке и тратить свои силы и средства. При этом торговые издержки снижаются, а налоги нужно платить только один раз — при продаже портфеля в конце срока инвестирования.
Однако стоит учитывать, что стратегия «Купи и держи» срабатывает только на длинном горизонте инвестирования, от 3-5 лет. Длительные срок подразумевает выбор активов: в их числе должны быть бумаги надежных компаний, которые не подвержены риску банкротства и останутся перспективными в течение всего срока инвестирования.
Главным риском этой стратегии называют длительные просадки, которые могут произойти, если на период инвестирования придется экономический кризис. В таком случае стоит провести качественную диверсификацию активов, чтобы снизить глубину просадки и уменьшить уровень риска.
Дивидендная стратегия
В основе этой стратегии лежит принцип — покупать только те бумаги, по которым выплачиваются дивиденды. Это позволит инвестору регулярно получать пассивный доход. Те, кто придерживается этой стратегии, смотрят не на перспективы роста акций, а на размер и частоту выплаты дивидендов.
Среди плюсов такой стратегии: выбрать бумаги в портфель несложно, так как информацию о выплате дивидендов легко найти в документах компании; полученную прибыль можно реинвестировать в акции.
В числе минусов: эмитенты не обязаны гарантировать выплаты акционерам и в любой момент могут от этого отказаться. Также при выборе стратегии стоит учитывать такое явление как дивидендный гэп, когда стоимость бумаг значительно снижается после выплаты дивидендов.
Стабильный портфель (60/40)
Это классическая стратегия, которая призвана застраховать портфель от рыночных спадов. Сформированный в ее рамках портфель на 60% состоит из акций и других активов, обеспечивающих прибыль, и на 40% — из облигаций и других защитных активов, снижающих общую волатильность. Существенным преимуществом стратегии считается возможность получать высокий доход при ограниченных рисках даже в условиях кризиса.
Однако, чтобы создать сбалансированный портфель, инвестору придется качественно отбирать активы. Предполагается, что в отличие от стратегии «Купи и держи», здесь не стоит прибегать к полностью пассивному управлению: портфель 60/40 требует регулярной ребалансировки.
«Всепогодный портфель»
Стратегия была разработана финансистом Рэем Далио в 1990-е годы. Он хотел сформировать такой портфель, который будет устойчивым и прибыльным вне зависимости от рыночной ситуации. Баланс портфеля достигается за счет наличия в нем акций, государственных и корпоративных облигаций, золота и активов товарного рынка.
Далио предлагал приобретать активы в следующих пропорциях:
- 30% — акции крупных американских компаний;
- 40% — долгосрочные государственные облигации;
- 15% — среднесрочные облигации;
- 7,5% — золото;
- 7,5% — другие сырьевые активы.
Стоит учесть, что этот портфель разрабатывался в США, поэтому точно подобрать бумаги российскому инвестору будет сложно. При этом следование стратегии требует серьезного начального капитала.
Выбрать подходящую стратегию инвестирования вам поможет сервис «Финам Автоследование». Специально для клиентов компании были отобраны наиболее эффективные стратегии, которые показывают результат длительный период. Вам нужно только сделать выбор, и сделки автора будут автоматически повторяться на вашем счете.
Узнать больше про сервис «Финам Автоследование»
Отзывы о Finam
Хотите узнать все о той или иной компании/сервисе/услуге?
Просто отправьте нам заявку на [email protected], указав название проекта — и наши специалисты расскажут вам всю правду!
Подписывайтесь на канал «Расследования от fxtraders.info» в Telegram, чтобы первыми узнавать о ключевых событиях!
