Банк «ФК Открытие» занимает восьмое место среди крупнейших банков России по объему активов и входит в десятку ведущих организаций, наряду с ВТБ24 и Сбербанком. Естественно, возможное банкротство такого банка не может не отразится на фондовом рынке, настроениях инвесторов и вообще всей экономики России в целом.
Понижение кредитного рейтинга корпорации такого уровня, ставит под сомнение стабильность всей банковской системы, что приводит к паническим настроениям людей, стремящихся как можно скорее вывести свои денежные средства из банков. Подобное развитие событий является для банков стрессовым. Чтобы сгладить ситуацию, именно ЦБ РФ выступил основным инвестором в санации банка «ФК Открытие», полагает опытный трейдер Щербаков Валерий.
Банк России уже заявил о готовности оказать поддержку банку, обеспечив беспрерывную работу кредитной организации и не накладывая мораторий на удовлетворение требований кредиторов банка.
Почему банк оказался на грани?
Чтобы лучше понять всю ситуацию, происходящую в «ФК Открытие», давайте восстановим хронологическую последовательность событий, которые привели банк на грань банкротства.
Еще в ноябре 2016 года рейтинговое агентство S&P, публикуя отчетность о положении банка, дало понять, что имеются сомнение в дальнейшей способности организации зарабатывать. Тогда это не произвело особого эффекта на стоимость акций компании, но уже через месяц агентство ставит рейтинг организации на пересмотр. Именно тогда появлялись слухи о возможном слиянии банка с «Росгосстрахом», что само по себе несло дополнительные риски.
В мае кредитный рейтинг банка был понижен до уровня «B+». Подобный рейтинг обычно присваивается бумагам, торгуемым в основном в спекулятивных целях, и инвесторы предпочитают не делать серьезные вложения в компании с подобным рейтингом.
Позже «ФК Открытие» действительно покупает «Росгосстрах», который на тот момент имел довольно серьезные финансовые проблемы. Это привело к тому, что организация получает еще более низкий рейтинг, только уже от российского рейтингового агентства АКРА.
Для справки: «ВВВ-» - это критический уровень, при котором банку уже запрещается привлекать средства коммерческих пенсионных фондов.
Масла в огонь подлил тот факт, что акции банка не попали в ломбардный список ЦБ, что означает отсутствие возможности получать кредиты от регулятора под залог ценных бумаг. Слухи о финансовой нестабильности банка привели к тому, что в банке был зафиксирован отток денежных средств клиентов в размере 30%! В связи с этим, международные рейтинговые агентства вновь ставят вопрос о понижении рейтинга. И это при том, что руководство банка сообщало о прекращении оттока средств уже в августе. Вслед за этим, российское рейтинговое агентство АКРА также ставит вопрос о понижении рейтинга с негативным прогнозом. В тоже время значительно растут ставки по еврооблигациям банка.
В начале августа Bloomberg официально заявил, что ведет переговоры о поисках дополнительных инвестиций и, как нам уже известно, роль главного инвестора взял на себя Центробанк России. Запускается процедура санации банка с привлечением средств ФКБС (Фонда консолидации банковского сектора). В банке введена новая администрация, что соответствует действующему законодательству, но представители банка сообщают, что финансовое оздоровление «ФК Открытия» будет проходить с действующими руководителями банка. Напомню, что среди крупных акционеров банка числится ВТБ, которая не стала предпринимать каких-либо действий в отношении спасения банка.
В ситуации с санацией «ФК Открытие» впервые будет применена новая схема. Прежняя схема осуществлялась через Агентство по страхованию вкладов и была значительно дороже. Примечательно, пока все тонкости о процедурах финансового оздоровления организации ЦБ не озвучивает. Точно также пока не озвучивается сумма средств, которая должна быть выделена на спасение банка, что становится предметом споров. Некоторые участники рынка полагают, что речь идет о триллионе рублей. Еще более интересно, что стандартная процедура санации может длиться более десяти лет, в то время как санация «ФК Открытия» должна быть закончена менее, чем за год.
По мнение трейдера, нововведения объясняются тем, что государство хочет показать гражданам, что их финансовые активы в банках надежно защищены и нет ни малейшего повода для паники. В различных источниках отмечается, что временная администрация конструктивно работает с руководством банка и разногласия отсутствуют.
Отметим, в данный момент речь идет не о предотвращении банкротства компании, а о повышении ее финансовой устойчивости. На данный момент нет поводов сомневаться в дальнейшем успешном для «ФК Открытие» развитии событий. Гораздо больше опасений сейчас вызывает Росгосстрах, которой и стал главной причиной проблем банка, полагает Щербаков.
Что же касается банковского сектора, то нет объективных причин для панических настроений. Регулятор принял правильное решение, ведь все прекрасно понимают, что отзыв лицензии у банка из десятки лучших может спровоцировать эффект домино, потянув остальных. При таком раскладе, учитывая остальные негативный внешнеполитический фон, слабую валюту, и закрытые внешние рынки капитала, мы вполне могли бы увидеть повторение кризиса 2008 года. Сейчас же все идет вполне спокойно: банковская отрасль фондового рынка абсолютно никак не реагирует на события, а оттока ликвидности из других банков не наблюдается.
По мнение опытного трейдера, принятое ЦБ решение о санации «ФК Открытие» — шаг вперед во всей российской экономике. Говорить о решении проблемы пока рано, ведь результат оздоровления будет ясен только тогда, когда ЦБ продаст свою долю в компании. Сделать это будет непросто. Однако с уверенностью можно сказать о том, что сам факт того, что в данной ситуации ЦБ, выступив инвестором, практически спас банк, существенно повышает доверие к банковской системе в РФ.
