Сегодня опытный трейдер Шевченко Никита поделится своим мнением на счёт того, почему торговать фьючерсами лучше, чем на форексе и почему сейчас переходить на фьючерсную биржу самое подходящее время.
Обратите внимание! Содержание данной статьи является исключительно частным мнением автора — Шевченко Никиты — и может не совпадать с официальной позицией редакции FXtraders.
Я ни в коем случае не собираюсь рассказывать о том, что на рынке форекс невозможно заработать, что на форекс огромная куча недобросовестных брокеров (кухонь) и т.д. Да, определённые недостатки есть, и брокер может попасться недобросовестный, и спреды могут быть широкими, и проскальзывание огромное, и шпильки пускать, и свопы кушают профит, в общем, всё, что угодно может быть. Но это вовсе не значит, что на Forex нельзя заработать. Просто издержки торговли на форекс выше, чем на тех же фьючерсах. Более того, форекс — это один из немногих финансовых рынков, где можно начать торговлю буквально с 1 доллара на центовом счёте и остаётся таким по сей день. Да, это сложно назвать торговлей на финансовых рынках, но формально — это торговля, пусть и на индикативных графиках. Плюс практически все платформы для торговли на форекс и котировочные данные — бесплатны. Так зачем вообще уходить с Forex?
Дело в том, что рано или поздно практически любой трейдер, который уже окунулся в эту сферу и которого, так сказать, уже накрыло основательно, захочет попробовать свои силы на другом рынке, перейти на другой уровень так сказать. Статистически, цепочка примерно так и складывается: начинаешь всегда либо с Forex, либо «Боже упаси», с бинарных опционов, и уж затем дальше двигаешься по трейдерской эволюционной лестнице на другие рынки. Как правило, это либо рынок акций или фьючерсов (Американский или Российский), некоторых заносит по пути в крипту, а некоторых даже и на рынок облигаций. У каждого свой путь, но факт остаётся фактом, в наших странах большинство начинают либо с форекса, либо БО, редко вот кто-то так сразу стартует на другом рынке.
Почему так сложилось? Рассуждать на эту тему можно долго, но я считаю, что дело в рекламе и агрессивном маркетинге, ну и конечно же — социальное положение, так как, к примеру, в США ситуация диаметрально противоположная, и там очень многие сразу начинают с фондового рынка и, как правило, там и остаются, если конечно рынок их не размажет об стенку.
Так почему стоит вообще переходить от форекса к фьючерсам?
Причина № 1 — недостатки рынка форекс
1. Форекс рынок не имеет централизованного места проведения торгов, а значит рынок, на котором вы торгуете, создают для вас брокер и/или его поставщики ликвидности, предоставляющие котировочный поток и спреды. Все ваши сделки хранятся лишь у вас и у вашего брокера или ДЦ.
2. Как следствие первого пункта, нет реальных торговых объёмов. В вашем терминале форекс вы можете видеть только тиковые объёмы, от которых мало толку. Да, сейчас уже есть плагины и дополнения, которые позволяют перебрасывать объём с фьючерсных бирж прямо в терминал форекс, я одно время делал так, но всё равно вы будете анализировать пару EURUSD, а смотреть объем валютного фьючерса 6E, что не совсем правильно, хотя графики этих инструментов очень похожи.
3. Большое количество синтетических и других производных финансовых инструментов. С одной стороны это плюс, но с другой сторону, к примеру, котировочный поток AUDCHF формируется в следствии движения валютных фьючерсов 6A (австралийский долар) и 6S (швейцарский франк). Так почему же сразу не торговать первоисточник?
4. Слабая регуляция. К сожалению, рынок форекс всё ещё недостаточно регулируется и большая часть брокеров строят свой бизнес из офшора. С одной стороны это позволяет предложить более лучшие торговые условия, нежели у регулируемых брокеров, но с другой стороны увеличивает риск остаться ни с чем, если такая компания разориться или перестанет предоставлять свои услуги, обратиться попросту будет некуда.
5. Риск встречной стороны. При больших объёмах торговли профитный трейдер, скорее всего, попадёт в «опальный список», так как либо брокер, либо поставщик ликвидности обязан будет предоставить ему ликвидность со своей стороны, тем самым выступить контрагентом на обратную сторону сделки. Поэтому профитный трейдер, который на длительном отрезке времени торгует большими объёмами, как правило, является головной болью для брокера. Поэтому таким трейдерам лучше сразу переходить на другой рынок или работать напрямую с лицензированными банками. Больше всего меня удивлял тот факт, когда трейдер мог зайти на 500 лот на реальном счету, не сдвинув при этом цену даже на тик, что является уже по себе странным, так как ликвидности на валютных фьючерсах в тот момент и близко столько не было. А это говорит о том, что вы просто торгуете индикативный график.
6. Больше трейдерских издержек (спреды, комиссии, свопы). Подтверждено лично мной. Как вывод, сложнее всего на форексе именно интрадейщикам и скальперам, с большим количеством сделок.
7. Статистически на Форекс наименьшее количество профитных трейдеров.
Причина № 2. Фьючерсы лучше, это преимущества самой фьючерсной биржи
Перечислю основные:
1. Централизованное место проведения торгов (к примеру, Чикагская Товарная Биржа CME).
2. Все объёмы прозрачные и реальные, и регистрируются электронной системой. Все сделки также отправляются в систему Globex, и навсегда сохраняются в истории торгов биржи после проведения клиринга.
3. Только реальные торгуемые инструменты с настоящей ликвидностью, цена зависит от реального рыночного спроса и предложения, никакой синтетики.
4. Сильная регуляция (к примеру, фьючерсная биржа CME регулируется сразу 2мя организациями — NFA и SEC). Любые проколы со стороны брокера или инсайдерские трейдеры жёстко наказываются.
5. Профитные трейдеры нисколько не мешают брокерам, так как сводятся с другими трейдерами на обратной стороне. По сути трейдеры постоянно «перетягивают канат» между собой, и сильные и умные зачастую на выигрышной стороне. Брокер лишь является местом, где можно попробовать потягать этот канат.
6. Меньше трейдерских издержек (спред ниже, комиссии ниже, свопы отсутствуют).
7. Статистически, на фьючерсной и фондовой бирже больше профитных трейдеров, чем на форекс.
Причина № 3. Кредитное плечо
До недавно времени форекс выигрывал у фьючерсов за счёт огромного кредитного плеча, предоставляемого брокерами и круглосуточным временем торговли. И если по времени ничего не изменилось, то вот сейчас на рынке форекс все регулируемые брокеры вынуждены уменьшать кредитное плечо с 1:500-1:1000 до 1:30 (по валютным парам) и ещё ниже (по CFD инструментам).
Сначала ограничения ввели FCA UK, затем CySEC, и с недавних пор уже и ASIC. FINMA пока ещё держит 1:100, но с очень большой вероятность также снизят левередж в скором времени, так как Европейская директива с ограничениями уже в силе. Всё это приведёт к тому, что увеличатся маржинальные требования при открытии сделок и переносе их через клиринг. А это значит, что депозит должен быть выше минимум в 3 раза (если сравнивать с плечом 1:100) и в 16 раз (если сравнивать с плечом 1:500).
Причина № 4. Фьючерсные микроконтракты
В последнее время на фьючерсной бирже появились фьючерсные микроконтракты, позволяющие начать торговлю от 70-100 долларов маржи. Нет минимального депозита. Правда это внутридневная маржа, при переносе через ночь (клиринг), маржинальные требования увеличиваются до $125-1000, но при этом нет никаких свопов.
Более того, комиссии настолько низкие, что 1 пункт в вашу сторону уже покрывает всю комиссию и вы уже останетесь в профите. Спреды? Они всегда 0-1 пункт. Поэтому скальперам и интрадейщикам на фьючерсах уже торговать выгоднее и это факт.
Что в итоге?
После введения ограничений на кредитное плечо на рынке форекс, многие, даже регулируемые форекс брокеры начали открывать свои филиалы в офшорном регионе, чтобы хоть как-то удержать огромную часть клиентов, которые не могут позволить себе работать с плечом 1:30 и ниже. При работе с такими компаниями у трейдеров увеличивается риски, так как защищенность капитала приближается к нулю. Надёжность тут держится только на репутации. Правда Alpari UK не помогла никакая репутация после резкого движения франка, когда не хватило платёжной способности выполнить свои обязательства.
Поэтому, если вы можете позволить себе сейчас работать с регулируемым форекс брокером, самое время присмотреться к фьючерсам, так как на данный момент преимуществ от фьючерсной торговли намного больше и вы практически не заметите этот переход, разве только у вас алгоритмический робот на каком-нибудь убогом MetaTrader или же вы торгуете синтетические инструменты.
Поверьте, после торговли фьючерсами, скорее всего, вы уже не захотите возвращаться на рынок форекс. А вот более бедным мелким трейдерам, с депозитом 100 баксов или около того, к сожалению, придётся работать только с офшорным брокером, других вариантов не остаётся.
Хотите узнать все о той или иной компании/сервисе/услуге?
Просто отправьте нам заявку на [email protected], указав название проекта — и наши специалисты расскажут вам всю правду!
